淅川旅游网

淅川旅游网

http://www.xclyw.com

南方航空:续签《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》暨日常关联交易公告
菜单导航

南方航空:续签《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》暨日常关联交易公告

作者: 大成 发布时间: 2019年10月15日 10:00:14

南方航空:续签《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》暨日常关联交易公告   时间:2019年10月10日 18:05:38 中财网    
原标题:南方航空:关于续签《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》暨日常关联交易公告

南方航空:续签《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》暨日常关联交易公告


证券简称:南方航空 证券代码:600029 公告编号:临2019-063



中国南方航空股份有限公司

关于续签《2020-2022年融资和租赁服务框
架协议》暨日常关联交易公告



本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假
记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性
和完整性承担个别及连带责任。




重要提示:

● 本次日常关联交易需要提交公司股东大会审议。


● 本次日常关联交易按照公平、合理的商业条款厘定,严
格按照各项法律法规运作,不会影响公司的独立性。本公司确认
未对关联方形成较大依赖。




一、日常关联交易基本情况

2019年10月10日,中国南方航空股份有限公司(以下简
称“本公司”、“公司”)第八届董事会临时会议审议批准公司
与南航国际融资租赁有限公司(以下简称“南航租赁”)续签
《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》(以下简称“2020-2022
框架协议”),并提交公司最近一次股东大会审议。因中国南方
航空集团有限公司(以下简称“南航集团”)同为本公司及南航
租赁的控股股东,上述事项构成关联交易,关联董事王昌顺先生、


马须伦先生、韩文胜先生回避对于上述议案的表决。经有表决权
的董事审议,一致同意上述议案。另因上述关联交易年度预计上
限超过本公司最近一期经审计净资产绝对值的5%,上述事项还
需要提交本公司股东大会审议。


(一)日常关联交易履行的审议程序

本次关联交易事项已经独立董事事前认可,并经本公司第八
届董事会审计与风险管理委员会审议同意。


公司独立董事对上述议案发表独立意见,认为上述关联交易
事项的条款是根据一般商业条款按市场规则经公平磋商后订立
的,定价合理,协议符合市场公允条件,未损害公司及其股东、
特别是中小股东的利益;上述关联交易决议事项关联董事回避表
决,非关联董事有半数以上表决通过,公司董事会决策程序符合
上市地上市规则以及公司章程规定,合法有效;上述协议的签署
有利于公司的经营和长远发展,符合公司和全体股东的利益。


公司第八届监事会对本次关联交易出具审核意见,认为本次
关联交易已经公司第八届董事会临时会议审议、关联董事回避后
表决通过,其程序是合法、合规的;上述关联交易按照市场原则,
交易公允,符合公开、公平、公正的原则,不存在损害公司及股
东利益的情形,监事会同意上述交易。


根据《上海证券交易所股票上市规则》相关规定,2020-2022
框架协议中融资租赁业务和经营租赁业务预计各年交易上限均
超过本公司最近一期经审计净资产绝对值的5%,上述议案需要
提交公司股东大会审议,公司关联股东南航集团及南龙控股有限
公司将在公司股东大会上回避对于上述议案的表决。



(二)前次日常关联交易的预计上限和执行情况

2017年10月17日及2017年12月20日,经本公司第七届
董事会临时会议和2017年第二次临时股东大会审议批准,公司
与南航租赁签署《2018-2019年融资和租赁服务框架协议》,协
议有效期为2018年1月1日至2019年12月31日,具体执行情
况如下:

单位:百万元 币种:美元

南航租


融资

租赁

2018年度

2019年度

预计上限

截至2019年9月30日

实际发生金额

预计上限

实际发

生金额

租金

总额

2,600

1,392

3,100

1,420

手续


21

5

26

7.83

经营

租赁

2018年度

2019年度

预计上限

截至2019年9月30日

实际发生金额

年度

租金

预计上限

实际发

生金额

150

13.19

240

13.59



注1:融资租赁租金总额的实际发生金额为根据《2018-2019年融资和租赁服务框架协议》当年/当期交付的飞机
在租期内应付租金本金总额加利息总额。


注2:经营租赁年度租金的实际发生金额为根据《2018-2019年融资和租赁服务框架协议》已交付飞机在当年/当
期实际支付的租金。


2018年-2019年公司与南航租赁关联交易实际发生金额与
各年预计交易上限差异较大,主要有如下原因:

1、公司2018年完成非公开发行股票项目,募集资金现金部
分人民币约77亿元用于购买飞机,因此当年公司以融资租赁方
式引进飞机数量减少。


2、根据中国民航局规定,公司延迟接收原定在2019年交付
的部分型号飞机。



3、公司与南航租赁开展业务的前提条件为经竞价或询价,
南航租赁向本公司提供的融资方案及融资租赁手续费报价综合
成本、经营租赁价格不高于公司邀请的不少于三家独立第三方。

据此前提条件,2018-2019年度,南航租赁实际中标的融资租
赁和经营租赁飞机、发动机等的金额低于预估金额。


(三)本次日常关联交易预计金额和类别

单位:百万元 币种:美元

编号

交易类别

各年度预计上限

2020

2021

2022

1

融资租赁服务(含租金总额、利息总额及手续费)

5,140

5,039

4,434

2

经营租赁年度租金

135

255

368

经营租赁租金总额

1,385

1,213

1,201



注1:经营租赁年度租金为根据《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》,公司以经营租赁方式已交付的飞机、
发动机在当年支付的租金。


注2:经营租赁租金总额为根据《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》,公司在当年以经营租赁方式引进的
飞机、发动机在租期内应付租金总额。


1、融资租赁部分

公司与南航租赁开展飞机(不含直升机)融资租赁的租金上
限金额不超过公司2020-2022年各年计划以融资租赁方式引进
飞机租金总额的60%。本公司与南航租赁开展直升机、模拟机、
发动机、航材和特种设备融资租赁的租金上限金额不超过公司
2020-2022年各年计划引进直升机、模拟机、发动机、航材和特
种设备租金总额的100%。预计未来三年年度融资租赁交易金额
上限时主要参考国内市场同型号同机龄飞机的购买价格及中国
人民银行同期贷款基准利率或同期同类飞机和设备银行贷款的
综合成本。


2、经营租赁部分


公司与南航租赁开展的租赁期在一年期以上的飞机经营租
赁,租金总额不超过2020-2022年各年计划以经营租赁方式引进
飞机租金总额的50%。公司与南航租赁开展的租赁期在一年期以
上的发动机经营租赁,租金总额不超过2020-2022年各年发动机
经营租赁租金总额的100%,其中每架飞机月租金不超过飞机交
易价格的千分之八点五,每架直升机月租金不超过直升机交易价
格的千分之十三。预计未来三年年度经营租赁交易金额上限时主
要参考当期国内市场同型号同机龄飞机或当期国内市场同型号
发动机的租赁价格。


3、使用权资产

本公司作为同时在H股上市的公司,将同时适用国际财务报
告准则第16号和中国企业会计准则第21号-《租赁》。根据香
港联合证券交易所有限公司规定,本公司需对2020–2022框架
协议项下融资租赁交易和经营租赁交易涉及的使用权资产设定
年度上限,因此本公司根据租赁期,参考中国人民银行适用期限
的基准贷款利率计算使用权资产上限。


单位:百万元 币种:美元

年度

各年度预计上限

融资租赁使用权
资产金额

经营租赁使用权
资产金额

合计

占同类业务的比例

2020

3,922

1,116

5,038

17.56%

2021

3,833

961

4,794

16.71%

2022

3,385

949

4,334

15.11%



注1:融资租赁和经营租赁业务合计占同类业务比例为公司基于截至2019年6月30日的租赁飞机、模拟机以及
发动机所形成的使用权资产原值计算得出。


注2:汇率按照1美元兑7元人民币计算。




二、关联方介绍和关联关系


(一)关联方的基本情况

关联人名称:南航国际融资租赁有限公司

企业性质:有限责任公司(中外合资)

法定代表人:谢兵

注册资本:贰拾亿元整人民币

主要股东:南航集团全资子公司中国南航集团资本控股有限
公司和南龙控股有限公司分别持有南航租赁75%股权和25%股
权。


主营业务: 租赁业(具体经营项目请登录广州市商事主体
信息公示平台查询。涉及国家规定实施准入特别管理措施的外商
投资企业,经营范围以审批机关核定的为准;不涉及国家规定实
施准入特别管理措施的外商投资企业,经营范围以商务主管部门
备案的为准。依法需经批准的项目,经相关部门批准后方可开展
经营活动。)

住所:广州市南沙区丰泽东路106号(自编1号楼)
X1301-I1254(仅限办公用途)(JM)

截至2018年底,南航租赁经审计的资产总额人民币129.80
亿元,净资产人民币21.22亿元。2018年度,南航租赁实现营
业收入人民币5.75亿元,净利润人民币9,000.36万元。截至
2019年6月底,南航租赁的资产总额人民币152.01亿元,净资
产人民币22.40亿元。2019年1-6月,南航租赁实现营业收入
人民币5.77亿元,净利润人民币1.18亿元。(2019年半年报
财务数据未经审计)。


(二)与上市公司的关联关系


南航集团为本公司的控股股东和南航租赁。南航租赁符合
《上海证券交易所股票上市规则》10.1.3中第二款规定的关联
关系情形。


(三)前期同类关联交易的执行情况和履约能力分析

截至2019年9月底,南航租赁已在天津东疆、广州南沙、
厦门象屿等自贸区设立国内保税租赁平台并已完成51架飞机融
资租赁项目和20架飞机、6台发动机经营租赁项目,具有较为
成熟的项目操作和管理能力。2017年和2018年本公司采用南航
租赁提供的融资租赁安排分别引进15架和17架飞机。截至2019
年9月底,公司已采用南航租赁提供的融资租赁安排引进44架
飞机。2018年公司以经营租赁方式从南航租赁引进18架飞机,2019年公司尚未与南航租赁开展经营租赁业务。通过南航租赁
为公司提供的融资服务,共为本公司节约租金约人民币3.88亿
元。


南航租赁作为南航集团的控股子公司,具备飞机及发动机租
赁业务的专业资质和能力,拥有较为雄厚的资本实力,其融资手
段和渠道不断拓展,可以为公司提供较优的融资价格。同时,南
航租赁的业务团队在飞机租赁领域具有丰富经验,其与本公司业
务交流更为顺畅。根据公司与南航租赁以往合作记录,南航租赁
能够严格按照合同约定,以市场化价格向公司提供融资方案,既
确保了公司的飞机引进工作,又为公司节约了融资成本。


综上,本公司认为南航租赁能够按照2020–2022框架协议
持续为公司提供优质的资产融资租赁和经营租赁服务。





三、关联交易的主要内容和定价政策

(一)关联交易的主要内容

参照双方此前多年的飞机租赁交易惯例,本公司与南航租赁
续签《2020-2022年融资和租赁服务框架协议》。根据前述协议,
公司同意南航租赁于2020–2022年为公司提供飞机(含直升
机)、模拟机、发动机、航材和特种设备(包括特种车辆,输送
装卸、安检、通讯导航、飞行训练、维修及检测设备、工艺设备
等)的融资服务以及飞机、发动机的经营租赁服务。


其中涉及融资租赁服务的主要内容如下:

出租人:南航租赁或其设立的全资子公司或全资项目子公
司。


承租人:本公司或其下属全资/控股子公司,或该等子公司
下属全资、控股子公司。


标的物:承租人计划于2020–2022年引进的部分飞机、模
拟机、发动机、航材和特种设备。


租赁方式:融资租赁。


融资金额:不超过购买标的物总价款的100%。


租赁利率:按照出租人和承租人商定的利率。


租金总额:包括本金和利息。


租金支付方式:自标的物交付日起,租金支付按每月、每季
度或半年后付原则,其中本金部分按等额本金或等额本息或出租
人与承租人约定的具体本金还款原则计算。出租人就融资租赁本
金及利息全额向承租人开具增值税专用发票,供承租人用于增值
税抵扣。



租赁手续费:针对飞机、模拟机或发动机,承租人将于交付
日前或交付日后约定工作日内向出租人支付的融资租赁手续费
不超过融资金额的1%;针对航材和特种设备,承租人将于交付
日前或交付日后约定工作日内向出租人支付的融资租赁手续费
不超过融资金额的1.5%。


租赁设备所有权:租赁期间,标的物所有权归属于出租人。

在承租人向出租人支付最后一期租金和期末名义回购价款后,标
的物所有权归属于承租人,出租人应办理向承租人转移标的物所
有权的相关手续。


其中涉及经营租赁服务的主要内容如下:

出租人:南航租赁或其设立的全资项目子公司。


承租人:本公司或其下属全资/控股子公司,或该等子公司
下属全资、控股子公司。


标的物:承租人拟于2020年1月1月至2022年12月31日
经营租赁引进的租赁期在一年期以上的飞机和发动机。


租赁方式:经营租赁。


租金水平:按出租人和承租人具体商定。


租金支付方式:自飞机和/或发动机交付日起或代位之日起,
租金支付按每月或每季度预付原则支付。


租赁设备所有权:租赁期间,出租人拥有飞机和发动机所有
权,承租人享有飞机和发动机使用权。租期结束后,承租人将飞
机和发动机退还给出租人。


(二)关联交易的定价政策


为保证定价的公允性,框架协议明确本次关联交易协议的定
价方法应遵循公平合理的原则,以市场化价格为基础。具体如下:

1、南航租赁提供给本公司的融资方案及融资租赁手续费报
价综合成本不高于其他独立第三方的融资方案及融资租赁手续
费报价综合成本,有关独立第三方报价不少于三家。如以上方式
不适用,则采用不高于同期同类设备的综合成本。


2、南航租赁经营租赁给本公司的飞机或发动机,其租金报
价综合成本以参考不少于三家独立第三方的经营租赁报价方案
的综合成本。如以上方式不适用,则采用不高于当期国内市场同
型号同机龄飞机或当期国内市场同型号发动机的综合成本,根据
飞机和发动机状况和使用率调整,由双方公平协商确定租赁金
额。




四、关联交易目的及对本公司的影响

本公司长期以来与南航租赁在飞机、发动机等租赁业务方面
合作良好,此次关联交易有利于降低本公司的财务成本,优化财
务结构,同时确保满足本公司的资金需求。


(一)南航租赁作为南航集团的控股子公司,拥有较雄厚的
资本实力,能保证资金来源充足,具备从事大规模飞机融资租赁
交易的资质和能力。此外南航租赁的业务团队在飞机租赁领域具
有丰富经验,能够通过融资租赁业务较好地保障公司顺利引进飞
机,通过经营租赁业务协助公司进一步优化机队和资产结构。


(二)本公司与南航租赁开展上述融资租赁交易,南航租赁
将就融资租赁租金全额开具增值税专用发票,可供本公司用于增


值税抵扣。在实际发生金额达到交易上限的情况下,预计可抵扣
的增值税金额扣除支付给南航租赁的手续费后,预计较同等利率
的抵押贷款可节约的融资成本为:

年度

2020年

2021年

2021年

融资租赁可节约融资成本预估值

0.96亿美元

或等值人民币

0.94亿美元

或等值人民币

0.82亿美元

或等值人民币



(三)通过公司与南航租赁开展融资和租赁合作,本公司能
获得较市场利率更低的融资支持及相关租赁服务,有助于进一步
降低本公司整体融资成本,增强本公司及控股公司与其他租赁公
司开展金融租赁等业务时的议价能力。


综上所述,上述日常关联交易事项是按照公平、合理的商业
条款厘定,上述日常关联交易标的为本公司生产经营必需的资
产,且相关交易均按市场公允价格定价,交易价格均不高于第三
方定价。相关交易对本公司的独立性没有影响,符合本公司和全
体股东的利益。




特此公告。








中国南方航空股份有限公司董事会

2019年10月10日


  中财网

声明:本媒体部分图片、文章来源于网络,版权归原作者所有,如有侵权,请与我联系删除。